美国银行业危机持续发酵！美国商业银行贷款规模两周骤降超千亿美元

尽管距离硅谷银行突然倒闭事件已经过去了近一个月，但是其引发的银行业危机情绪似乎仍然在持续蔓延，且远远没有结束。综合美联储最新公布的数据显示，美国银行业贷款规模出现史无前例的下滑。

当地时间4月7日，美联储公布了最新的《在美商业银行资产和负债表》。业内人士指出，在银行业暴雷后，这张表格受关注的程度出现骤然提升。H.8表格反映了美国所有商业银行估计的每周总资产负债表，以衡量信贷状况。

根据统计，在截至3月29日的前两周时间里，美国商业银行的季调后贷款规模骤降近1050亿美元，这也是该数据从1973年开始统计以来的极值。

其中TOP25大银行的贷款规模下降235亿美元，其余区域及小型银行大跌736亿美元，外资机构下降75亿美元。在截至3月29日前一周商业银行贷款规模下降的近450亿美元中，有352亿来自小银行。

有媒体报道称，此外，不同类型的贷款，诸如商业、工业地产以及房地产贷款，呈现出集体下降的趋势。这也显示出，隐藏在硅谷银行暴雷冲击波下的贷款数据受到严重影响，进而可能冲击经济复苏。

上周稍早，美国银行家协会公布了今年二季度的信贷环境指数，大幅降至5.8分，为新冠疫情后的新低，也显示出银行的经济学家们看衰未来半年的信贷环境。

分析师指出，整体贷款大幅下降，主要是因为大银行的信贷收紧。此前美国25家最大的银行发放了全美3/5的贷款，而硅谷银行和瑞信的前车之鉴使得这些银行在放贷上趋向谨慎。

这一情况部分源于美国银行的投资损失，即投资债券的账面价值锐减。美国联邦存款保险公司(FDIC)的数据显示，截至去年末，美国银行业投资低收益债券的账面未实现亏损合计约6200亿美元，这些损失主要来自银行持有的可出售金融资产(AFS)和持有至到期金融资产(HTM)证券。此前，也正是债券投资浮亏导致硅谷银行倒闭，引爆美国银行危机。

摩根大通首席执行官Jamie Dimon表示，随着银行和其他贷款机构变得更加保守，料将导致一些金融状况收紧，这也加大了经济衰退的可能性。

与此同时，截至3月29日前一周，美国商业银行的存款规模又下降了647亿美元，为连续第十周下降。与贷款的情况不同，存款规模下降主要发生在大银行的资产负债表中。

自截至3月15日当周以来，商业银行所谓的“其他”存款(不包括大额定期存款)减少了2608亿美元，25家大型特许银行减少了2360亿美元，小型银行的存款减少了581亿美元。

危机远未结束？

有报道指出，虽然眼下美国地区银行危机暂时平息，且美股、美债等都开始反弹，但不论是市场人士还是美国官员依旧担心存款流失以及信贷情况收紧背后的风险。

财富管理机构Pekin Hardy Strauss Wealth Management的高级研究分析师Joseph Plevelich称，最重要的是，由于长时间的零利率环境，存款低利率在很长一段时间内已经被储户视作是理所当然的，但银行危机后，这种情况已经完全改变了。

商业贷款顾问机构MultiFunding的首席执行官卡塞尔(Ami Kassar)则担心，如果客户决定将资金从较小的银行转移到较大的银行，这种资金外流最终可能会使小企业的贷款选择减少，从而伤害小企业。

FDIC的数据显示，今年一季度，美国银行存款出现3000亿美元净流出。而同期，据美国银行策略师援引EPFR Global的数据称，投资者向现金类基金投入了5080亿美元，录得疫情爆发初期以来最大的季度资金流入，并使得美国货币市场基金资产总规模达到创纪录的5.2万亿美元。

不仅市场人士，美国官员也关注着信贷收紧的情况。美国前财长萨默斯此前警告称，关键问题是金融动态是否将以“非线性”方式展开：信贷紧缩导致资产价格下降并导致贷款不良，从而导致更多的信贷紧缩。